DeepBook Protocol (DEEP) คืออะไร

สรุปย่อ

DeepBook Protocol คือระบบ central limit order book (CLOB) แบบกระจายศูนย์ที่สร้างบนบล็อกเชน Sui ออกแบบมาเพื่อเป็นชั้นสภาพคล่องหลักที่มีประสิทธิภาพสูงสำหรับระบบนิเวศ DeFi บน Sui ทั้งหมด

1. โครงสร้างพื้นฐานหลัก – เป็นสมุดคำสั่งซื้อขายที่ทำงานบนบล็อกเชนอย่างเต็มรูปแบบ โดยการจับคู่คำสั่งและการชำระเงินทั้งหมดเกิดขึ้นอย่างโปร่งใสบนบล็อกเชน สร้างสถานที่รวมสภาพคล่องที่ใช้ร่วมกันสำหรับแอปพลิเคชันอื่น ๆ
2. ประสิทธิภาพและการเข้าถึง – ใช้ประโยชน์จากการประมวลผลแบบขนานของ Sui ทำให้การทำธุรกรรมเสร็จสมบูรณ์ภายในเวลาน้อยกว่าหนึ่งวินาทีและค่าธรรมเนียมต่ำกว่าเซ็นต์ ช่วยให้ผู้ใช้งานสามารถเทรดแบบไม่ต้องขออนุญาต คล้ายกับการเทรดในตลาดกลางที่มีศูนย์กลาง
3. ประโยชน์ของโทเค็น – โทเค็น DEEP ที่เป็นโทเค็นหลักใช้สำหรับจ่ายค่าธรรมเนียมการเทรด กระตุ้นสภาพคล่อง และเปิดโอกาสให้ผู้ถือโทเค็นมีส่วนร่วมในการกำกับดูแลระดับพูลผ่านระบบลงคะแนนแบบ quasi-concave

รายละเอียดเชิงลึก

1. วัตถุประสงค์และคุณค่า

DeepBook แก้ปัญหาสภาพคล่องที่กระจัดกระจายและไม่มีประสิทธิภาพในโลกการเงินแบบกระจายศูนย์ แตกต่างจาก automated market makers (AMMs) ที่อาจมีปัญหาเรื่องสลิปเพจสูง ระบบ central limit order book (CLOB) ช่วยให้ผู้เทรดสามารถตั้งคำสั่งซื้อขายแบบจำกัดราคาได้ ทำให้เกิดการค้นหาราคาที่ดีกว่าและการดำเนินการที่แม่นยำกว่า คุณค่าหลักของ DeepBook คือการเป็น โครงสร้างพื้นฐานที่ใช้ร่วมกัน ไม่ใช่แค่ตลาดซื้อขายแยกต่างหาก แต่เป็นแกนกลางสภาพคล่องที่แอปพลิเคชันกว่า 20 รายบน Sui เช่น DEXs และกระเป๋าเงิน สามารถเชื่อมต่อเข้ามาใช้ได้ (DeepBook Protocol on Sui) ซึ่งช่วยสร้างสภาพคล่องที่ลึกและรวมศูนย์สำหรับทั้งระบบนิเวศ

2. เทคโนโลยีและสถาปัตยกรรม

โปรโตคอลนี้ถูกสร้างขึ้นโดยตรงบนบล็อกเชน Sui โดยใช้ประโยชน์จากข้อได้เปรียบทางเทคนิคสำคัญของ Sui การประมวลผลธุรกรรมแบบขนานของ Sui ช่วยให้ DeepBook มีความสามารถในการประมวลผลสูงและสามารถปิดการซื้อขายได้ภายในเวลาไม่ถึง 400 มิลลิวินาที (Kyle Chassé) คู่เทรดแต่ละคู่จะมีพูลของตัวเองบนบล็อกเชน โดยข้อมูลสมุดคำสั่งซื้อขายทั้งหมด เช่น คำสั่งซื้อ (bids), คำสั่งขาย (asks) และเงินทุน (vaults) สามารถดูได้แบบเรียลไทม์ สถาปัตยกรรมนี้รวมกับค่าธรรมเนียมธุรกรรมที่ต่ำมากของ Sui (มักต่ำกว่าเซ็นต์) ทำให้กลยุทธ์การเทรดขั้นสูง เช่น การเทรดความถี่สูง (HFT) สามารถทำได้บนบล็อกเชน

3. โทเค็นและการกำกับดูแล

โทเค็น DEEP มีจำนวนสูงสุด 10 พันล้านโทเค็น และมีบทบาทหลัก 3 ด้านในโปรโตคอล (DeepBook) ประการแรก เป็น สื่อกลางในการแลกเปลี่ยน สำหรับจ่ายค่าธรรมเนียมการเทรดและการสร้างพูล ประการที่สอง ช่วย เพิ่มสภาพคล่อง โดยให้ส่วนลดและรางวัลแก่ผู้สร้างตลาดในช่วงที่สภาพคล่องต่ำ และให้ส่วนลดปริมาณแก่ผู้รับคำสั่งซื้อขาย ประการที่สาม เปิดโอกาสให้เกิด การกำกับดูแลแบบกระจายศูนย์ โดยผู้ถือโทเค็นสามารถลงคะแนนเกี่ยวกับพารามิเตอร์ของพูล เช่น ค่าธรรมเนียมและข้อกำหนดการวางเดิมพัน ระบบการกำกับดูแลนี้ใช้โมเดล quasi-concave ที่ออกแบบมาเพื่อให้ผู้ลงคะแนนรายเล็กมีเสียงที่มีความหมาย และป้องกันการครอบงำโดยผู้ถือโทเค็นรายใหญ่

สรุป

โดยพื้นฐานแล้ว DeepBook Protocol คือเครื่องมือเทรดระดับสถาบันที่ขับเคลื่อนระบบการเงินบน Sui รวมความโปร่งใสของ DeFi เข้ากับความรวดเร็วและประสิทธิภาพของตลาดแบบดั้งเดิม เมื่อมันพัฒนาจากโครงสร้างพื้นฐานหลักไปสู่การสนับสนุนแอปพลิเคชันที่ผู้บริโภคใช้งานโดยตรง บทบาทของมันในฐานะสาธารณูปโภคสาธารณะจะมีผลอย่างไรต่ออนาคตของตลาดทุนบนบล็อกเชน?